¿El dinero caliente explota, pero qué hay de la inversión extranjera directa?

El dinero caliente está lloviendo sobre Turquía. A pesar de la alta inflación y el elevado déficit comercial, el dólar se mantiene estable. Todos los que tienen alguna relación con la economía advierten que “el final del dinero caliente no es bueno”. Recordemos que incluso Mehmet Şimşek, en su discurso durante la reunión de grupo de su partido, dijo: “No podemos depender del dinero caliente. También se necesita la entrada de inversión extranjera directa. En el menor tiempo posible, las entradas de inversión extranjera directa a Turquía también aumentarán”.

Para los países con déficit de ahorro y una acumulación insuficiente de capital y tecnología, las inversiones extranjeras directas son importantes. Sin embargo, si no se tiene una política de inversión extranjera adecuada, planificada y con objetivos correctos, la inversión extranjera directa no sirve de nada. Y no solo no sirve, sino que, por el contrario, puede causar grandes daños al país.

Se pueden dar múltiples ejemplos de inversiones extranjeras que traen perjuicios en lugar de beneficios al país. Pero al recordar las dos primeras empresas que me vienen a la mente, creo que estarán de acuerdo conmigo al decir que “no hacen falta más palabras”.

Una de ellas es Cargill... El entonces presidente de EE. UU., J. George Bush, pidió personalmente al entonces primer ministro Recep Tayyip Erdoğan que se concedieran privilegios a Cargill para la producción de azúcar a base de jarabe de maíz. La petición fue atendida. En Turquía, las fábricas de azúcar fueron cerradas o vendidas, y la producción de remolacha azucarera fue destruida. Se prohibió la siembra con semillas de maíz locales. Se impusieron penas de cárcel a quienes intentaron plantarlas. El maíz modificado genéticamente y el jarabe de maíz derivado, gracias a la asociación entre la empresa de capital extranjero Cargill y el grupo Ülker, el capital islámico favorito de aquella época, se extendieron por toda Turquía. (Ülker se separó más tarde y trasladó la mayor parte de sus inversiones al extranjero).

Desde la pastelería más pequeña hasta las empresas de comida preparada más grandes de toda Turquía, dulces y alimentos procesados con jarabe de maíz por todas partes... Caramelos hechos de jarabe de maíz...

El resultado es que la obesidad ha aumentado en Turquía, incluyendo a los niños, y la población que padece diabetes e hipertensión ha crecido, sin importar la edad. Se ha jugado con la salud de la sociedad turca. La factura farmacéutica y sanitaria de Turquía se ha inflado innecesariamente.

Otro ejemplo más. Alamos Gold, que en su propio país, Canadá, no tiene poder ni para arrancar una hoja de un árbol, masacró brutalmente los bosques de Kaz Dağları, una de las siete regiones del mundo que mejor produce oxígeno, no solo de Turquía, y contaminó el bosque y las aguas subterráneas con cianuro. Causó daños irreparables a la naturaleza. Del mismo modo, la mina de oro de la empresa estadounidense y su socio local, el Grupo Çalık, en İliç, Erzincan, sigue envenenando tanto la naturaleza como las tierras agrícolas del GAP, una inversión pública de miles de millones de dólares, y las aguas del Éufrates.

Podríamos dar más ejemplos. Sin embargo, por supuesto, también ha habido inversiones y asociaciones de capital extranjero que han contribuido a la economía turca. Las empresas tienen fines de lucro y el capital extranjero que llega obtendrá y se llevará más beneficios de los que invirtió. Lo importante aquí es: ¿es el beneficio que se llevan una parte del valor añadido adicional creado, o es algo que se toma de los recursos del país? Y, por supuesto, es preferible que el capital extranjero que llega trabaje para la exportación y el mercado exterior en lugar del mercado interno. Porque, al final, el dinero transferido al exterior como beneficio es divisa. La salida al extranjero de beneficios obtenidos de actividades internas sin generar divisas tiene un coste adicional para los países que sufren déficit de divisas.

LA INVERSIÓN EXTRANJERA DIRECTA AUMENTÓ, PERO NOS EMPOBRECIMOS

Ahora lleguemos a la aventura de 100 años de Turquía con el capital extranjero, sin importar si es caliente o frío... En 1954 se promulgó la ley de incentivos al capital extranjero en Turquía.

Desde la fundación de la República hasta 2003, cuando el AKP llegó al poder, la inversión extranjera directa que llegó a Turquía en 80 años fue de 10.800 millones de dólares.

En el periodo de 21 años transcurrido desde 2003, cuando el AKP llegó al poder, hasta marzo de 2024, la cantidad de inversión extranjera directa que llegó a Turquía es de 262.200 millones de dólares. (Un poco más de 24 veces más).

El periodo en el que las entradas de inversión extranjera directa fueron más intensas es 2005, cuando comenzaron las negociaciones de adhesión plena con la UE. Sin embargo, casi la totalidad de las inversiones extranjeras que llegaron en este periodo se realizaron mediante la compra de empresas locales orientadas al mercado interno, principalmente bancos, compañías de seguros, energía y grandes cadenas de tiendas, en lugar de nuevas inversiones. En otras palabras, no se produjo un valor añadido extra con NUEVAS inversiones mediante el capital extranjero que llegó. Como resultado, la parte de los beneficios del valor añadido que Turquía ya había creado se transfirió al extranjero. También se observó que los locales que vendieron sus empresas no realizaron nuevas inversiones industriales orientadas a la exportación con este dinero, sino que se dedicaron a negocios de energía y construcción orientados al mercado interno, y transfirieron una parte importante del dinero que obtuvieron al extranjero.

Con una inversión extranjera directa tan intensa, se esperaba que Turquía diera un salto tremendo. A pesar de esta entrada de capital extranjero, mientras la economía turca era la 17ª economía más grande del mundo, durante este proceso a veces cayó al puesto 21 y a veces volvió al 17. En este sentido, se ha estancado, pero si miramos la renta nacional per cápita, nuestra situación ha empeorado.

A pesar del terremoto de 1999 y las crisis que vivimos en 2000 y 2001, Turquía, que ocupaba el puesto 71 del mundo según la renta nacional per cápita, cayó al puesto 81 a finales de 2022. (Cálculos del FMI). Además, los datos de 2022 son engañosos. Si la renta nacional per cápita de ese año se calculara sobre un tipo de cambio justo y no reprimido, sería aún menor. Además, si no se dividiera por una población de 85 millones, sino por la población real que vive en Turquía, incluyendo a más de 10 millones de refugiados, el lugar de Turquía en la renta nacional per cápita no sería el puesto 81, sino que estaría por debajo del puesto 100.

Es difícil decir que la inversión extranjera directa que llegó a Turquía durante el periodo del AKP haya contribuido positivamente al desarrollo, al comercio exterior y al empleo del país. Al contrario, se ha llevado más de lo que ha traído. También debemos señalar esto: por supuesto, el factor en esto no es solo el capital extranjero, sino también las malas decisiones conscientes de la gestión económica en Turquía a pesar de esta intensa entrada de capital, y además, una mala gestión económica. Turquía, en comparación con otros países del mundo, no ha crecido en términos de ingresos per cápita y nivel de bienestar de las personas, sino que, por el contrario, se ha reducido. Este es el resultado natural de una economía de saqueo basada en el amiguismo y en enriquecer a los partidarios, en lugar de una economía planificada que observe las dinámicas del mercado.

El capital extranjero no mira la democracia. No duda en ir a países bajo regímenes fascistas y autoritarios. Pero incluso si es autoritario, busca estabilidad y confianza en el poder judicial en los países a los que va. China no es un país democrático, pero su sistema legal es estable.

Por otro lado, ¿el capital extranjero viene al mercado interno del país al que va o viene para utilizar las ventajas que ofrece ese país para producir para los mercados mundiales? Esto también es importante. Elegir un país como base de producción e invertir en él basándose en reglas, no en relaciones de soborno, suele dar resultados positivos para el país. Pero para esto no basta con un sistema judicial estable. También se necesita mano de obra bien formada.

El estado de la educación y la calidad de la mano de obra con este sistema educativo es evidente. El 40% de la población no entiende lo que lee en su propio idioma. Más del 40% de la población no posee habilidades básicas. (Esta tasa está entre el 7% y el 11% en países como Alemania, China, Grecia, Corea y Noruega). Con este sistema educativo y este material humano, desarrollarse en la economía es un sueño... Con el nuevo plan de estudios educativo, la situación actual empeorará aún más. En Turquía, lamentablemente, no hay ni justicia, ni buena educación, ni mano de obra bien formada. Por eso, la inversión extranjera directa llega a Turquía, pero en lugar de ver al país como una base de producción, viene con el objetivo de explotar los recursos, el mercado o la mano de obra del país.

LA SALVAJE TRANSFERENCIA DEL DINERO CALIENTE

Los partidarios y los defensores del mercado están muy contentos porque llega dinero caliente. La factura será pesada cuando salga. Hemos vivido esto, pero lamentablemente, como nación, o somos muy olvidadizos o la sociedad no quiere entenderlo. Pagaremos un precio muy alto por el dinero caliente. Miren, ¿qué se ha llevado el dinero caliente de Turquía durante el periodo del AKP?

Si observamos los movimientos de dinero caliente durante el periodo del AKP, nos encontramos con un ejemplo de explotación sin precedentes. El total de las inversiones de cartera que entraron y salieron desde 2003 hasta finales de 2023 es de 178.585 millones de dólares. Junto con los préstamos bancarios a corto plazo y los depósitos, la cantidad de dinero caliente que hay actualmente en Turquía es de 277.000 millones de dólares. La transferencia de beneficios realizada por el dinero caliente desde 2003 hasta finales de 2023 es de 119.000 millones de dólares. Su beneficio en términos de dólares es de aproximadamente el 42%. Si consideramos que el dólar proporciona un rendimiento de interés de alrededor del 5% en el mundo, Turquía ha sido entregada a un tremendo mecanismo de explotación con el dinero caliente. (Naki Bakır, 30 de mayo de 2024, Dünya Gazetesi).

El total de la inversión extranjera que llegó a Turquía durante el periodo del AKP, incluyendo dinero caliente, frío y venta de viviendas, es de 440.000 millones de dólares. Con una entrada de capital de esta magnitud, Turquía podría haber pasado realmente a una liga superior a la de los países en los que se encuentra.